3.1. Оценка кредитоспособности АКБ "Конверсбанк" на основе расчета формальных показателей

Проверка и подтверждение на практике предложенных теоретических разработок – одна из главных целей любого прикладного исследования. Поэтому представляется целесообразным провести оценку кредитоспособности какого-либо банка, а также какой-либо коммерческой или производственной фирмы. Для проведения практических исследований выбраны:

АКБ "Конверсбанк";

АО "Челябинский тракторный завод".

Данные для оценки кредитоспособности получены в ходе практической деятельности. Рассмотрим баланс АКБ "Конверсбанк" на 1.01.97 (приложение № 1). Далее проводится расчет формальных показателей.

Оценка активов АКБ "Конверсбанк"

Первым шагом анализа баланса банка является преобразование его из развернутой формы в агрегированную согласно "Временной инструкции по составлению общей финансовой отчетности коммерческими банками", принятой ЦБ РФ 24 августа 1993 г., № 17. Агрегированный баланс АКБ "Конверсбанк" приведен в таблице 3.1. С помощью агрегированного баланса изучается структура активов и рассчитываются значения некоторых формальных показателей.

 

 

Таблица 3.1

Агрегированный баланс АКБ "Конверсбанк" на 1.01.97 г.

Актив	Тыс. руб.
1. Денежные средства	187 835 918
2. Депозиты	609 596 499
3. Долговые ценные бумаги	229 588 749
4. Ценные бумаги для перепродажи	11 695 862
5. Ссуды	668 448 619
6. Лизинг клиентам	0
7. Минус: резерв на возможные потери по ссудам	0
8. Чистые ссуды и лизинг клиентам	668 448 619
9. Основные средства и нематериальные активы (за минусом износа)	324 662 469
10. Инвестиционные ценные бумаги
11. Наращенные доходы и авансовые расходы	11 136 439
12. Прочие активы	302 397 952
13. Всего активов	2 345 362 507
Пассив
Заемные средства
14. Депозиты ЦБ РФ	0
15. Депозиты банков и других кредитных учреждений	238 648 818
16. Депозиты клиентов	1 080 814 574
17. Наращенные расходы и досрочные расходы
18. Выпущенные долговые ценные бумаги	318 301 085
19. Прочие заемные средства	248 679 996
20. Резерв на покрытие рисков	10 957 861
21. Всего заемные средства	1 897 402 334
Капитал
22. Уставный капитал (простые акции)	60 000 000
23. Привилегированные акции
24. Эмиссионные разницы
25. Прибыль, оставленная в распоряжении банка	215 408 567
26. Переоценка основных средств
27. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	172 551 606
28. Всего капитал	447 960 173
29. Всего пассивов	2 345 362 507

Далее рассчитаем структуру активов по группам и проанализируем ее (результаты расчета в табл. 3.2)

Таблица 3.2

Структура активов АКБ "Конверсбанк"

Структура активов баланса

Наименования статей	Доли в общих активах
Денежные средства, счета в Центральном банке	11,00%
Средства в кредитных организациях	35,71%
Вложения в ценные бумаги, паи и акции	14,14%
Кредиты предприятиям, организациям и населению	39,16%
Итого оборотных активов	100,00%
Доля в общих активах	72,79%
Основные средства и нематериальные активы	50,87%
Прочие активы	49,12%
Итого необоротных активов	100,00%
Доля в общих активах	27,21%
Итого активов	100,00%

 

Схематически структура оборотных активов представлена на рис. 3.1.

Рис. 3.1. Структура оборотных активов АКБ "Конверсбанк"

Доля денежных средств в оборотных активах покажет мобильность и рискованность вложений банка.

,

Таким образом, около 10% оборотных активов – это денежные средства, что говорит о высокой степени мобильности оборотных активов. Это несомненно является положительным фактором при оценке кредитоспособности.

Следующим шагом оценки активов проводится оценка ликвидности и сравнение суммы активов, взвешенных с учетом риска с общей суммой актива по балансу.

Сумма активов, взвешенных с учетом риска составляет 4 170 630 026 тыс. руб. Это свидетельствует о том, что совокупная ликвидность активов банка составляет

Таким образом, совокупный интегральный коэффициент риска баланса составляет 18%. То есть, можно сказать, что практически все активы находятся в первой или второй группах риска.

Для оценки активов рассчитаем значения основных формальных показателей.

Значение показателя мобильности активов равно

,

Как видно из расчетов, сумма оборотных активов примерно в 2,7 раза больше, чем необоротных. АКБ "Конверсбанк" большую часть своих ресурсов вкладывает в активы, приносящие доход через непродолжительное время, то есть краткосрочные финансовые вложения.

Значение показателя общей ликвидности активов

,

что в 3 раза больше норматива ЦБ РФ на 1.07.96, а также в 1,5 раза больше норматива на 1.02.97.

Оценивая активы АКБ "Конверсбанк" в целом, можно сделать следующие выводы:

риск активов АКБ "Конверсбанк" находится в пределах второй группы риска;

значения расчетных показателей находятся в пределах допустимых значений.

То есть, активы банка достаточно "высокого качества" и в целом свидетельствуют о высокой надежности АКБ "Конверсбанк" как заемщика.

Оценка пассивов АКБ "Конверсбанк"

Следующим шагом оценки кредитоспособности АКБ "Конверсбанк" является оценка качества пассивов, а также расчет формальных показателей, характеризующих его пассивы.

В первую очередь необходимо проанализировать структуру пассивов.

Результаты расчета представлены в таблице 3.3.

Таблица 3.3

Структура пассивов АКБ "Конверсбанк"

Обязательства
Средства Центрального банка	0,00%
Средства кредитных организаций	12,58%
Средства клиентов, включая вклады населения, кредитных организаций	56,96%
Выпущенные кредитной организацией долговые обязательства	16,78%
Прочие обязательства	13,69%
Итого заемных средств	80,90%
Капитал
Уставный фонд	13,39%
Прочие фонды и другие собственные средства	0
Прибыль (убыток) за отчетный год	48,09%
Использовано прибыли в отчетном году
Нераспределенная прибыль (убыток)	38,52%
Итого собственных средств	19,10%
Итого пассивов	100,00%

 

Как видно из табл. 3.3 заемные средства АКБ "Конверсбанк" в 4 раза больше собственных. Если принять во внимание , что у ведущих банков мира это соотношение равно от 30 до 200, то поддержание соотношения на существующем уровне представляется разумным в условиях нестабильной российской экономики.

На основании данных агрегированного и ежедневного баланса проведем расчет формальных показателей, относящихся к этой группе.

Коэффициент автономии равен

,

что подтверждает выводы, сделанные по данным табл. 3.3.

Коэффициент общей платежеспособности равен

,

таким образом, собственные средства составляют пятую часть источников, что позволяет банку достигать высокой отдачи на собственные средства.

Максимальный размер привлеченных вкладов за 1996 год

,

что по сути в 2 раза меньше максимально допустимого значения, установленного ЦБ РФ для банков и кредитных организаций в 1997 году.

Доля собственных средств, направленная на инвестирование по итогам 1996 года в АКБ "Конверсбанк" составила

,

фактическое значение КА в три раза меньше нормативного, что свидетельствует о разумной и низкорискованной инвестиционной политике АКБ "Конверсбанк".

Коэффициент фондовой капитализации прибыли, значение которого равно по итогам 1996 года

,

показывает, что в целом собственные средства образованы за счет накоплений, появившихся в результате деятельности банка.

В целом по формальным показателям о пассивах АКБ "Конверсбанк" можно сделать следующие выводы:

значения показателей, имеющих нормативные значения, установленные ЦБ ФР, находятся в допустимых пределах;

риски, связанные с использованием собственных средств, незначительны;

структура пассивов близка к разумной, с учетом макроэкономической ситуации в России.

В совокупности оценка формальных показателей для активов и пассивов АКБ "Конверсбанк" говорит о том, что, достигнув низких рисков активов, а также, создав разумную структуру пассивов, банк является привлекательным заемщиком и объектом размещения инвестиций.

Оценка соотношения активов и пассивов АКБ "Конверсбанк"

При оценке соотношения активов и пассивов банка с целью определения его кредитоспособности особое внимание необходимо уделить тем показателям, которые при своих расчетах используют значения уже существующих займов. В этой связи на первое место выходят так называемые показатели ликвидности.

Одним из основных показателей ликвидности является показатель величины мобильных активов, характеризующий наличие у банка средств, полученных на более долгий срок, чем срок ожидаемого дохода по ним.

Показатель мобильных активов АКБ "Конверсбанк" равен на 1.01.97

,

значение этого показателя имеет отрицательный знак. Это свидетельствует о том, что часть краткосрочных обязательств банк будет вынужден покрыть за счет собственных средств.

Коэффициент текущей ликвидности АКБ "Конверсбанк" необходимо сравнить с нормативным значением, установленным ЦБ РФ

,

при нормативе 30%, то есть значение норматива превышено на 25%, что свидетельствует о достаточно высокой обеспеченности обязательств.

Значение коэффициента мгновенной ликвидности АКБ "Конверсбанк"

,

при нормативном значении 20%.

Для определения стратегии развития банка необходимо вычислить коэффициент долгосрочной ликвидности

,

столь низкое значение свидетельствует о недооценке банком такого инструмента как долгосрочное кредитование.

Показатель достаточности капитала

,

в 5 раз выше норматива, что свидетельствует о высокой степени обеспеченности активов собственными источниками финансирования.

Таким образом, значения практически всех показателей, рассчитанных для оценки соотношения активов и пассивов банка, позволяют сделать следующие выводы:

банк проводит осторожную кредитную политику;

значения всех коэффициентов, имеющих нормативные ограничения, находятся в допустимых пределах;

недостатком баланса можно считать отрицательное значение показателя мобильности активов;

в целом банк может быть отнесен к привлекательным заемщикам с высокой кредитоспособностью.

Оценка эффективности затрат АКБ "Конверсбанк"

Для оценки эффективности затрат АКБ "Конверсбанк" необходимо составить отчет о прибылях и убытках АКБ "Конверсбанк" за 1996 год. Для этого необходимо воспользоваться Инструкцией ЦБ РФ № 17 от 24.08.93 г.

При формировании отчета о прибылях и убытках необходимо учитывать тот факт, что сумма прибыли в отчете о прибылях и убытках должна соответствовать значению прибыли в балансе на ту же дату.

Это одна из важнейших статей отчетности, поскольку она позволяет провести достаточно подробное исследование эффективности.

Отчет о прибылях и убытках АКБ "Конверсбанк" представлен в таблице 3.4.

Таблица 3.4

Отчет о прибылях и убытках АКБ "Конверсбанк" на 1.01.97 г.

Статья	Тыс. руб.
Доходы от процентов за предоставленные кредиты	634 002 328
Доходы по операциям с ценными бумагами	411 845 244
Доходы по валютным операциям	166 200 109
Прочие доходы	244 217 042
Итого доходов	1 456 264 723
Расходы от процентов за предоставленные кредиты	523 682 912
Расходы по операциям с ценными бумагами	409 678 651
Расходы по валютным операциям	109 633 909
Прочие расходы	180 324 583
Итого расходов	1 223 320 055
Балансовая прибыль (убыток)	232 944 668
Чистая прибыль	172 551 606

 

Рис. 3.2. Структура расходов АКБ "Конверсбанк"

Структура затрат представлена на рис. 3.2. Показатели эффективности затрат для удобства анализа можно сгруппировать в таблицу (табл. 3.5).

Таблица 3.5

Значения показателей эффективности затрат АКБ "Конверсбанк"

 

Наименование показателя	Значение
Эффективность затрат на обслуживание задолженности	32,95%
Эффективность расходов по операциям с ценными бумагами	42,12%
Эффективность валютных операций	157,39%
Эффективность прочих расходов	95,69%
Эффективность всех затрат	14,11%

 

В целом по отчету о прибылях и убытках АКБ "Конверсбанк" можно сделать следующие выводы:

наибольшее значение эффективности имеют расходы на совершение валютных операций, это обусловлено тем, что в абсолютном выражении расходы на совершение валютных операций имеют наименьшее значение;

деятельность банка в целом доходна, и эффективность всех затрат составляет 14%, это свидетельствует о достаточно осторожном поведении банка и высокой ликвидности его инвестиционного портфеля.

Оценка эффективности ресурсов АКБ "Конверсбанк"

Ресурсы АКБ "Конверсбанк" были проанализированы ранее. По итогам оценки были сделаны выводы о качестве ресурсов. Теперь необходимо оценить насколько эффективно банк использует свои ресурсы в качестве источника получения дохода.

Для ответа на поставленный вопрос воспользуемся формальными показателями эффективности, значения которых рассчитаны по данным финансовой отчетности АКБ "Конверсбанк".

Для удобства оценки результаты расчетов сведены в таблицу 3.6.

Таблица 3.6

Показатели эффективности ресурсов АКБ "Конверсбанк" на 1.01.97 г.

 

Наименование показателя	Значение, %
Рентабельность активов	3,39%
Рентабельность капитала	58,22%
Рентабельность акционерного капитала	287,59%

 

Как было видно из предыдущих расчетов, банк проводит низкорискованную политику, направленную на поддержание высокой надежности. Это подтверждается данными таблицы 3.6. Рентабельность активов находится на уровне 3,5%. В условиях России это может быть и низкий показатель, но повышение этого показателя может привести к снижению надежности банка, а следовательно, снижению его кредитоспособности, поэтому с точки зрения надежности банка как заемщика, значение этого показателя вкупе с оценкой качества активов и пассивов свидетельствует о высокой кредитоспособности АКБ "Конверсбанк".

Для определения кредитоспособности АКБ "Конверсбанк" расчет дополнительных показателей не требуется.

Таким образом на основании проведенного изучения финансового состояния, а также финансовых результатов АКБ "Конверсбанк" можно сделать следующие выводы о его кредитоспособности:

комплексная оценка формальных показателей АКБ "Конверсбанк" свидетельствует о его высокой степени кредитоспособности;

высокое "качество" активов банка, а также низкий уровень рентабельности активов свидетельствуют о консервативности банка как кредитора, а следовательно могут характеризовать консервативность банковской политики в целом;

общий уровень всех формальных показателей находится на разумном уровне, а показатели, значения которых подлежат регулированию ЦБ РФ, находятся в пределах нормы.

Такое положение в банке свидетельствует о высокой степени надежности средств, размещаемых другими банками в этом банке, а значит и о высокой кредитоспособности АКБ "Конверсбанк".